论文：

[1]  Ping Chen, Haixiang Yao(Corresponding author). Continuous-time mean-variance portfolio selection with no-shorting constraints and regime-switching. Journal of Industrial and Management Optimization, 2020, 16(2): 531-551. (SSCI , SCI)

[2] Xun Li, Xianping Wu, and Haixiang Yao(Corresponding author). Multi-period asset-liability management with cash flows and probability constraints: A mean-field formulation approach. Journal of the Operational Research Society, 2020, 71(10): 1563-1580. (SSCI , SCI)

[3]   Zhiping Chen, Liyuan Wang, Ping Chen, Haixiang Yao. Continuous-time mean–variance optimization for defined contribution pension funds with regime-switching. International Journal of Theoretical and Applied Finance, 2019, 22(6): 1-33.

[4]   Xun Li, Xianping Wu, Haixiang Yao(Corresponding author). Multi-period asset-liability management with cash flows and probability constraints: A mean-field formulation approach. Journal of the Operational Research Society, 2019, 1-18. (SSCI , SCI)

[5] Jingyun Sun, Haixiang Yao(Corresponding author), Zhilin Kang. Robust optimal investment–reinsurance strategies for an insurer with multiple dependent risks. Insurance: Mathematics and Economics, 2019, 89: 157–170. (SSCI , SCI)

[6]  Lihua Bian, Zhongfei Li, Haixiang Yao. Pre-commitment and equilibrium investment strategies for the DC pension plan with regime switching and a return of premiums clause. Insurance: Mathematics and Economics, 2018, 81: 78–94. (SSCI , SCI)

[7]  Jinbo Huang, Yong Li, Haixiang Yao (Corresponding author). Index tracking model, downside risk and non-parametric kernel estimation, Journal of Economic Dynamics undefinedamp; Control, 2018, 92: 103–128. (SSCI , SCI)

[8] Ailing Gu, Frederi, Viens, Haixiang Yao (Corresponding author). Optimal robust reinsurance-investment strategies for insurers with mean reversion and mispricing. Insurance: Mathematics and Economics, 2018, 80: 93–109. (SSCI , SCI)

[9]   Ling Zhang, Hao Zhang, Haixiang Yao (Corresponding author). Optimal investment management for a defined contribution pension fund under imperfect information. Insurance: Mathematics and Economics, 2018, 79: 210-224. (SSCI , SCI)

[10]  Chao Ma, Qinghua Ma, Haixiang Yao, Tiancheng Hou. An accurate European option pricing model under Fractional Stable Process based on Feynman Path Integral. Physica A: Statistical Mechanics and its Applications, 2018, 494: 87–117. (SSCI , SCI)

[11]  Haixiang Yao, Zhongfei Li, Xun Li, Yan Zeng. Optimal Sharpe ratio in continuous-time markets with and without a risk-free asset. Journal of Industrial and Management Optimization, 2017, 13(3): 1273-1290. (SSCI , SCI)

[12]  Miao Zhang, Ping Chen, Haixiang Yao(Corresponding author). Mean-variance portfolio selection with only risky assets under regime switching. Economic Modelling, 2017, 62: 35–42. (SSCI)

[13]  Haixiang Yao, Ping Chen, Xun Li. Multi-period defined contribution pension funds investment management with regime-switching and mortality risk. Insurance: Mathematics and Economics, 2016, 71: 103–113. (SSCI , SCI)

[14]  Haixiang Yao, Xun Li, Zhifeng Hao, Yong Li. Dynamic asset-liability management in a Markov market with stochastic cash flows. Quantitative Finance, 2016, 16(10): 1575–1597. (SSCI , SCI)

[15]  Haixiang Yao, Zhongfei Li, Xingyi Li. The premium of dynamic trading in discrete-time setting. Quantitative Finance, 2016, 16(8): 1237–1257. (SSCI , SCI)

[16]  Haixiang Yao, Zhongfei Li, Duan Li. Multi-period mean-variance portfolio selection with stochastic interest rate and uncontrollable liability. European Journal of Operational Research, 2016, 252(3): 837–851. (SSCI , SCI)

[17]  Yongzeng Lai, Haixiang Yao (Corresponding author). Simulation of multiasset option Greeks under a special Levy model by Malliavin calculus. ANZIAM Journal, 2016 57: 280–298. (SCI)

[18]  Hao Zhang, Yuyuan Huang, Haixiang Yao (Corresponding author). Heterogeneous expectation, beliefs evolution and house price volatility. Economic Modelling, 2016, 53: 409-418. (SSCI)

[19]  Haixiang Yao, Zhongfei Li,Yongzeng Lai. Dynamic mean-variance asset allocation with stochastic interest rate and inflation rate. Journal of Industrial and Management Optimization, 2016, 12(1): 187-209. (SSCI , SCI)

[20]  Haixiang Yao, Yong Li, Karen Benson. A smooth non-parametric estimation framework for safety-first portfolio optimization. Quantitative Finance, 2015, 15(11): 1865–1884. (SSCI , SCI)

[21]  Haixiang Yao, Yongzeng Lai, Qinghua Ma, Minjie Jian. Asset allocation for a DC pension fund with stochastic income and mortality risk: A multi-period mean-variance framework. Insurance: Mathematics and Economics, 2014, 54: 84–92. (SSCI , SCI)

[22]  Yongjia Xu, Yongzeng Lai, Haixiang Yao. Efficient simulation of Greeks of multiasset European and Asian style options by Malliavin calculus and quasi-Monte Carlo methods. Applied Mathematics and Computation, 2014, 236: 493–511. (SCI)

[23]  ] Haixiang Yao, Zhou Yang, Ping Chen. Markowitz's mean-variance defined contribution pension funds management under inflation: A continuous-time model. Insurance: Mathematics and Economics, 2013, 53: 851-863. (SSCI , SCI)

[24]  Haixiang Yao, Zhongfei Li, Yongzeng Lai. Mean-CVaR portfolio selection: A nonparametric estimation framework. Computers undefinedamp; Operations Research, 2013, 40: 1014-1022. (SCI, SSCI) 

[25]   Haixiang Yao, Yongzeng Lai, Zhifeng Hao. Uncertain exit time multi-period mean-variance portfolio selection with endogenous liabilities and Markov jumps. Automatica, 2013, 49(11): 3258–3269. (SSCI, SCI)

[26]  Haixiang Yao, Yongzeng Lai, Yong Li. Continuous-time mean-variance asset-liability management with endogenous liabilities. Insurance: Mathematics and Economics, 2013, 52: 6-17. (SSCI, SCI)

[27]   Haixiang Yao, Yongzeng Lai, Qinghua Ma, Huabao Zheng. Characterization of efficient frontier for mean–variance model with a drawdown constraint. Applied Mathematics and Computation, 2013, 220: 770–782. (SCI)

[28]   Haixiang Yao, Yan Zeng, Shumin Chen. Multi-period mean-variance asset-liability management with uncontrolled cash flow and uncertain time-horizon. Economic Modelling, 2013, 30: 492–500. (SSCI)

[29]   Haixiang Yao, Jianxin Yi. A characterization of dictatorial social choice correspondences with continuous preferences. Mathematical Social Sciences, 2008，55(3)：299-304. (SSCI, SCI)

[30]  Haixiang Yao, Jian-xin Yi. Social choice rules implemented in dominant strategies. Economics Letters, 2007, 97(3): 197-200. (SSCI)

[31]  姚海祥，洪雅芳，马庆华，黄予昕．夜盘交易对我国农产品期货市场影响的实证研究．运筹与管理，2021，30(2)：130-138．

[32]  姚海祥，洪雅芳，邓超，张琰．全面二孩政策对我国公共养老金的影响—基于内生增长的OLG 模型，财经研究，2020，46(12)：94-108．

[33]  姚海祥，向旭东，张玲．新人加入条件下我国城镇职工基本养老保险可持续性研究．金融经济学研究，2019，34（4）：58-70．

[34]  姚海祥，魏嘉辉，马庆华．人口预期寿命与退休年龄．财经研究，2018，44(4): 62-75．

[35]  刘辉，姚海祥，马庆华．波动性变化下的VaR历史模拟法实证研究．运筹与管理，2017，26（12）：112-118．

[36]  黄金波，李仲飞，姚海祥．基于CVaR两步核估计量的投资组合管理, 管理科学学报, 2016, 19(5)：114-126．

[37]  黄金波，李仲飞，姚海祥．条件VaR和条件CVaR的核估计及其实证分析．数理统计与管理, 2016，35(2)：232-242．

[38]  姚海祥, 姜灵敏, 马庆华．不允许买空时的均值-下方风险投资组合选择——基于非参数估计方法．数理统计与管理, 2015，34(6)：1077-1086．

[39]  姚海祥，伍慧玲，曾燕. 不确定终止时间和通货膨胀影响下风险资产的最优投资策略. 系统工程理论与实践，2014, 34(5): 1089-1099. (EI)

[40]  姚海祥，李仲飞. 基于非参数估计框架的期望效用最大化最优投资组合. 中国管理科学，2014，22(1): 1-9.

[41]  黄金波，李仲飞，姚海祥. 基于CVaR核估计量的风险管理. 管理科学学报，2014，17(3): 49-59.

[42]   姚海祥, 姜灵敏, 马庆华, 李勇．考虑通货膨胀因素下的连续时间均值-方差投资组合选择．控制与决策，2013，28(1): 43-48. (EI)

[43]  姚海祥，马庆华．任意收益率分布和奇导协方差矩阵下的均值-风险模型研究．数理统计与管理，2011，30(1)：154-161．

[44]   姚海祥．基于均值和CVaR的效用最大化模型研究．数理统计与管理，2010, 29(5)：913-920．

[45]  姚海祥，李仲飞．不同借贷利率下的投资组合选择--基于均值和VaR的效用最大化模型．系统工程理论与实践，2009，29 (1)： 22-28．

[46]  姚海祥，李仲飞．最低投资比例约束下的证券组合模型及有效边界解析式．运筹学学报，2009，13(2)：62-71．

[47]   姚海祥，李仲飞．限制最大损失时的证券投资组合模型及有效边界解析表达式．中国管理科学，2008 ，16 (3)： 23-30．

[48]   姚海祥，易建新，李仲飞．社会福利函数的防止策略性操纵研究 ．系统管理学报，2008，17(2)：146-150．

[49]   姚海祥，易建新，李仲飞．奇异方差-协方差矩阵的n种风险资产有效边界的特征．数量经济技术经济研究，2005，22(1):107-113.

[50]   姚海祥，易建新．共同资金投资组合的有效边界与最优策略．应用数学，2006年，19(1):1-6.

[51]  姚海祥，易建新．社会选择规则完全独裁的充要条件 ．华南师范大学学报（自然科学版），2005，108: 121-124.

[52]   姚海祥，易建新，李仲飞．阿罗不可能性定理的几个等价形式．运筹与管理，2004年，13(5):59-61.

主持科研项目：

[1]      主持国家社科基金重点项目（重大转重点）“多层次、多支柱养老保险体系构建与可持续发展研究”（批准号为：21AZD071，时间：2021.04-2023.12）

[2]      主持国家自然科学基金面上项目“基于数据驱动分布式稳键方法的系统性风险测度与资产配置研究”（批准号为：72071051，时间：2021.01-2024.12）

[1]      主持国家自然科学基金面上项目“养老风险背景下的最优投资、消费和寿险决策研究:基于生命周期分析视角”（批准号为：71871071，时间：2019.01-2022.12）

[2]      主持国家自然科学基金面上项目“基于非参数建模和下方风险控制的养老基金投资管理研究”（批准号为：71471045，起止时间：2015.01-2018.12，已经题）

[3]      主持广东省自然科学基金重点项目“长寿风险背景下基于生命周期分析视角的养老风险管理问题研究”（批准号：2018B030311004，时间：2018.07- 2021.07）

[4]      主持广东省高等教育“创新强校工程”项目(珠江学者高层次人才项目) ）“市场摩擦及现实约束下的金融资产配置研究”（批准号为：GWTP-GC-2017-03，时间：2017.06-2020.06；已结题）

[5]      主持广东省普通高校创新团队项目“投资管理、期权定价和风险管理”（批准号为：TD1604，时间：2016.04-2020.04；已结题）

[6]      主持广东省自然科学基金项目（自由申请）（批准号：2017A030313399，时间：2017.05-2020.05；已结题）

[7]      主持中国博士后科学基金特别资助项目（批准号为：2015T80896，起止时间：2015.07-201612；已结题）

[8]      主持中国博士后科学基金面上项目一等资助（批准号为：2014M560658，起止时间：2014.10-2016.4；已结题）

[9]      主持全国统计科学研究计划项目 (批准号：2013LY101，起止时间：2013.11-2015.12；已结题)

[10]  主持国家公派高级研究学者及访问学者(含博士后)项目(批准号：留金发[2013]3018)，起止时间：2014.08-2015.08；已结题）

[11]  主持广东高校高水平科学研究项目(科技创新项目)（批准号：2012KJCX0050；起止时间：2012.12-2014.12；已结题）

[12]  主持广东省自然科学基金面上项目(自由申请类) (批准号：S2011010005503，起止时间：2011.10-2013.10；已结题)

[13]  主持教育部人文社会科学研究基金青年项目（批准号：10YJC790339，起止时间：2011.01-2013.5；已结题）

[14]  主持广东省哲学社会科学规划项目（批准号：09O-19； 起止时间：2010.01-2011.12；已结题）

[15]  主持广东高校优秀青年创新人才培育项目(自然科学类)（批准号：粤财教[2008]342号；起止时间：2009.01 -2010.12；已结题）

1.2016 年入选广东省青年珠江学者（设岗学科：金融学）

2.2019年入选广州市金融高级专业人才

3.2017年12月入选广东外语外贸大学“云山杰出学者”

4.2008年入选广东高校优秀青年创新人才培育项目(自然科学)

5.2017年，论文《基于CVaR核估计量的风险管理》(发表于《管理科学学报》2014第3期)获广东省第七届哲学社会科学优秀成果二等奖

6.2018年，专著《基于均值和风险的投资组合选择》（于2017年在科学出版社出版）获得第十届广东省优秀金融科研成果三等奖

7.2018年，论文《基于CVaR两步核估计量的投资组合管理》（发表于《管理科学学报》, 2016年第5期）获得第十届广东省优秀金融科研成果二等奖

8.2019年，论文《Partial Moments and Indexation Investment》获得第17届金融系统工程与风险管理国际年会优秀论文奖（不分等级）

9.2019年，论文《Multi-period asset-liability management with cash flows and probability constraints: A mean-field formulation approach》获得第17届金融系统工程与风险管理国际年会优秀论文奖（不分等级）

10.2018年，论文《Dynamic discrete-time portfolio selection for defined contribution pension funds with inflation risk》获得第五届中国金融管理年会优秀论文奖

11.2017年，论文《Lower partial moments, smooth nonparametric optimization and transaction costs》（Haixiang Yao, Jinbo Huang, Jacquelyn Humphrey, Yong Li）获厦门大学金融工程与量化金融学术会议最佳论文奖

12.2019年度广东外语外贸大学优秀科研业绩二等奖，独立

13.2018-2019学年度广东外语外贸大学优秀研究生导师，独立

14.2018年度广东外语外贸大学优秀科研业绩二等奖，独立

15.2017年度广东外语外贸大学优秀科研业绩二等奖，独立

16.2016年度广东外语外贸大学优秀科研业绩一等奖，独立

17.2015年度广东外语外贸大学优秀科研业绩二等奖，独立

18.2014年度广东外语外贸大学优秀科研业绩一等奖，独立

19.2013年度广东外语外贸大学优秀科研业绩一等奖，独立

20.2013年度广东外语外贸大学优秀教师，独立

21.2013年度广东外语外贸大学优秀本科生导师，独立

22.2011年获中山大学岭南学院优秀博士论文奖，独立

23.2011年度广东外语外贸大学优秀科研业绩二等奖，独立

24.2010年度广东外语外贸大学优秀科研业绩二等奖，独立

25.2009年度广东外语外贸大学优秀科研业绩二等奖，独立

26.2008年度广东外语外贸大学优秀科研业绩一等奖，独立

27.2007年度广东外语外贸大学优秀科研业绩一等奖，独立

28.2007-2008年度广东外语外贸大学优秀教师，独立

本科生

《金融工程》、《数理金融引论》、《利息理论》、《随机过程》、《高等代数》、《高等数学》、《微积分》、《线性代数》

研究生

《金融风险管理》、《金融风险管理理论与方法》